Nifty Option Trading Game

Posisi Simulator Resmi Sponsor OIC Situs web ini membahas opsi exchange-traded yang dikeluarkan oleh The Options Clearing Corporation. Tidak ada pernyataan di situs ini yang bisa ditafsirkan sebagai rekomendasi untuk membeli atau menjual sekuriti, atau memberikan saran investasi. Pilihan melibatkan risiko dan tidak sesuai untuk semua investor. Sebelum membeli atau menjual opsi, seseorang harus menerima salinan Karakteristik dan Resiko Pilihan Standar. Salinan dokumen ini dapat diperoleh dari broker Anda, dari pertukaran mana opsi diperdagangkan atau dengan menghubungi The Options Clearing Corporation, One North Wacker Dr. Suite 500 Chicago, IL 60606 (investorervicestheocc). Copy 1998-2017 Dewan Industri Pilihan - All rights reserved. Silakan lihat Kebijakan Privasi dan Perjanjian Pengguna kami. Ikuti kami: Pengguna mengakui peninjauan atas Perjanjian Pengguna dan Kebijakan Privasi yang mengatur situs ini. Penggunaan yang terus berlanjut merupakan penerimaan persyaratan dan ketentuan yang disebutkan di dalamnya. NIFTY Options Trading Options adalah kontrak yang diperdagangkan di berbagai bursa di seluruh dunia seperti saham. Pilihan masuk dalam kategori turunan yaitu mereka menilai nilai dari instrumen atau kelompok instrumen lain yang sudah diperdagangkan di bursa. Ini dikenal sebagai pilihan yang mendasarinya. Definisi formal untuk pilihan diberikan sebagai berikut: Pilihan adalah kontrak yang memberi pembeli hak, tapi bukan kewajibannya. Untuk membeli atau menjual aset dasar pada harga tertentu pada atau sebelum tanggal tertentu Mari kita lihat semua kata kunci satu per satu: benar, tapi bukan kewajibannya. Ini berarti seseorang yang memiliki pilihan dapat menjalankannya jika dia ingin melakukannya. Namun jika dia memutuskan untuk tidak menggunakan pilihan itu, tidak ada yang bisa memaksanya untuk melakukannya. Jika orang tersebut tidak menggunakan opsi sebelum tanggal kedaluwarsa, nilai opsi menjadi nol. Aset dasar Opsi itu sendiri bukanlah instrumen seperti saham yang memberi Anda sesuatu seperti unit kepemilikan di perusahaan. Ini hanya kontrak yang memberi Anda hak untuk membeli atau menjual instrumen yang telah diperdagangkan. Instrumen ini dikenal mendasari pilihannya. Opsi menurunkan nilainya dari nilai harga underlying asset underlying. Setiap Option memiliki harga strike strike. Harga strike adalah harga di mana Anda mendapatkan hak untuk membeli atau menjual tanggal tertentu yang mendasarinya. Tidak seperti saham yang terus ada asalkan perusahaannya berjalan, opsi memiliki tanggal kedaluwarsa setelah itu mereka tidak diperdagangkan lagi dan nilainya menjadi nol Apa pun yang diperdagangkan di bursa dapat memiliki kontrak opsi yang sesuai yang juga diperdagangkan asalkan mereka memenuhi tertentu. Kriteria peraturan seperti volume perdagangan minimum harian, dll. Anda dapat memiliki opsi pada saham tertentu seperti Google, Microsoft seperti ubnderlying atau pada Index seperti DIJA, NIFTY bertindak sebagai underlying. Instrumen atau kombinasi instrumen semacam itu dapat digunakan untuk menyusun kontrak Opsi. Pilihan Pilihan Pilihan dikatakan mencerminkan pergerakan yang mendasari namun ada premi yang melekat padanya. Premi ini adalah nilai yang melekat pada pilihan pilihan. Nilai Wajar dinilai berdasarkan beberapa faktor seperti pendapatan perusahaan, aktiva tetap, nilai buku. Ada beberapa faktor yang menambah premium terhadap nilai saham seperti fundamental perusahaan, monopoli pasar pada produk dan layanan yang ditawarkan oleh perusahaan, mengharapkan pertumbuhan perusahaan di masa depan. Pilihan serupa memiliki nilai wajar dan nilai premium. Menghitung nilai wajar opsi itu sederhana. Kita akan melihat nilai wajar opsi menggunakan contoh opsi NIFTY yang merupakan opsi untuk membeli atau menjual kontrak NIFTY Index di NSE (India). Biarkan nilai sekarang dari satu unit NIFTY Index menjadi 2800 Pertimbangkan opsi panggilan yang memberi Anda hak untuk membeli satu unit NIFTY Index pada 2700 Nilai wajar dari opsi ini adalah 2800 - 2700 100 Di sisi lain pertimbangkan opsi yang memberi Anda hak untuk membeli satu unit NIFTY Index pada 2900 Nilai wajar dari opsi ini adalah 2800 - 2900 -100 Hal ini dapat ditunjukkan dalam bentuk tabel sederhana seperti yang diberikan di bawah NIFTY Index Value Call Option Strike Price Kedua grafik mengarah ke pasar bearish. . Pasar mengharapkan NIFTY yang saat ini berada di level 2785 cenderung 2500 level pada tanggal kadaluarsa opsi. Nilai opsi put yang tinggi di wilayah Indeks 3300 sampai 2900 menunjukkan bahwa pasar memperkirakan bahwa tingkat ini tidak akan dicapai oleh Indeks, maka investor menjual indeks pada tingkat ini dengan harapan dapat menutupinya dengan mengkuadratkan pada tingkat yang lebih rendah. Demikian pula nilai opsi panggilan yang tinggi di wilayah Indeks 2700 sampai 2500 menunjukkan bahwa pasar mengharapkan Indeks mencapai di atas tingkat yang lebih rendah ini, oleh karena itu investor membeli pada tingkat ini dengan harapan dapat menyesuaikannya saat indeks mencapai di atas tingkat ini. Jadi dari argumen di atas kita dapat menyimpulkan bahwa indeks NIFTY akan diperdagangkan di bawah level 3300-2900 dan di atas level 2500-2700. Perhatikan juga bahwa premi yang lebih tinggi di opsi 2700 sampai 2800 dan opsi panggilan menunjukkan bahwa opsi ini relatif mahal terhadap nilai wajarnya, namun kemungkinan besar ini adalah tingkat di mana sebagian besar perdagangan terjadi dan pasar sangat diminati. Jika Indeks terus turun menuju 2.500 opsi put akan mendapatkan premium lebih sementara opsi call akan cenderung lebih ke nol. Jika pasar berbalik dan mulai bergerak menuju 3300 maka opsi panggilan akan mulai menambahkan premium sedangkan put option premium akan mulai turun. Perdagangan dalam pilihan kemudian akan berarti menebak dengan benar arah di mana NIFTY akan bergerak dan mengambil posisi yang sesuai di mana Anda bisa mendapatkan lebih banyak premi. Kolom menarik lainnya pada tabel di atas adalah Open Interest yang menunjukkan berapa banyak kontrak yang masih terbuka untuk pilihan masing-masing. Bunga Terbuka Tinggi menunjukkan pilihan yang lebih likuid. Meningkatnya minat terbuka pada level tertentu juga dianggap sebagai indikasi ekspektasi pasar bahwa indeks akan mencapai level tersebut pada tanggal kadaluwarsa kontrak. Pilihan adalah instrumen yang sangat mudah berubah dan dapat bervariasi lebih dari 100 dalam satu hari perdagangan. Salah satu faktor yang mempengaruhi nilai opsi adalah indeks volatilitas (VIX). Nilai VIX memberikan fluktuasi yang diharapkan yang dirasakan oleh pasar selama 30 hari kalender berikutnya. Buy Call Options Kondisi Pasar yang Rentan Buy Put Options Kondisi Pasar yang Tidak Pasti, Pasar bisa berjalan dengan baik Cara Tidak ada saran perdagangan Kondisi Pasar Berbahaya Jauhkan dari pasar Bila pasar terikat atau memiliki bias kenaikan ringan, volatilitas secara global diamati secara khas. rendah. Pada hari-hari seperti itu, call option buying (posisi yang diambil dengan pandangan bahwa pasar akan bergerak lebih tinggi) umumnya outnumbers menempatkan opsi beli (posisi diambil pada pandangan bahwa pasar akan bergerak lebih rendah). Pasar semacam ini mungkin mengindikasikan risiko yang lebih rendah. Sebaliknya, ketika aktivitas penjualan meningkat secara signifikan, investor buru-buru membeli saham, yang pada gilirannya mendorong harga opsi ini lebih tinggi. Investor juga membeli untuk melakukan lindung nilai terhadap eksposur saham mereka di pasar terhadap tren pasar yang umumnya negatif. Peningkatan jumlah investor yang bersedia membayar opsi opsi ini muncul pada pembacaan indeks volatilitas yang lebih tinggi. Pembacaan tinggi menunjukkan risiko yang lebih tinggi di pasar. NIFTY Futures Sejauh opsi perdagangan berjalan, ia selalu membayar selaras dengan tren pasar jangka panjang. Dalam jangka pendek pasar mungkin akan gagal antara pasar bullish dan bearish sehingga nilai opsi berfluktuasi secara luas. Namun jika posisi investor selaras dengan tren jangka panjang maka dia tidak perlu khawatir dengan fluktuasi jangka pendek ini. Salah satu indikator tren jangka panjang adalah NIFTy nilai masa depan. Jika indeks NIFTY sedang diperdagangkan di diskon di pasar berjangka maka tren jangka panjang bearish. Di sisi lain jika indeks NIFTY diperdagangkan pada premium di pasar berjangka maka tren jangka panjang bullish. Options Trading Kita telah melihat di bagian Option Valuation bagaimana menganalisis pilihan dari tabel angka yang memberi strike price, harga yang diperdagangkan dan minat terbuka untuk tingkat opsi yang berbeda. Kami juga melihat bagaimana cara melihat opsi paling aktif menggunakan opsi premium dan open interest. Perdagangan dalam pilihan adalah tentang mengambil posisi yang tepat dan mengkuadratkan pada waktu yang tepat. Pilihannya sangat volatile dan instrumen leverage dan dapat bervariasi lebih dari 100 di kedua arah dalam satu hari yang membuat mereka lebih berisiko dibandingkan dengan saham yang memiliki grafik harga lebih stabil. Juga opsi nilai premium cenderung nol mendekati tanggal kedaluwarsa. Penting bagi semua pedagang opsi untuk tetap menutup investasi mereka. Seseorang tidak bisa hanya mengambil posisi dalam pilihan dan melupakannya karena nilainya pasti nol dan tidak dapat diperdagangkan setelah tanggal kadaluwarsa. Oleh karena itu, squaring off pada waktu yang tepat sangat penting. Anda dapat menghasilkan uang dengan baik jika Anda memainkannya secara statistik yang benar daripada mencoba menyempurnakan setiap pembelian seperti yang kami lakukan untuk saham. Ada banyak faktor yang berkontribusi terhadap harga opsi seperti harga underlying, volatilitas, open interest, time to expiry, market expectations. Harga berubah secara liar berdasarkan arus berita ke pasar, yang tidak terkendali. Seorang investor perlu mempelajari trik permainan dengan mendapatkan pengalaman dari berdagang dengan investasi kecil di awal. Penelitian spesifik pasar dan keterampilan eksekusi perdagangan diharuskan menghasilkan uang di pasar opsi. Artikel ini hanya dimaksudkan sebagai pengantar dasar untuk memahami dan menganalisis opsi penawaran. Kombinasi opsi put dan call dapat digunakan untuk memperdagangkan beberapa dokumen yang lebih rumit yang bisa memperoleh keuntungan tergantung pada kondisi pasar. Rincian lebih lanjut mengenai hal ini dapat diteliti menggunakan artikel wiki lainnya. Berikut adalah salah satu strategi seperti itu - Tradisi Opsi Max Pain Theory adalah permainan zero-sum antara Option Buyers and Sellers. Sebagian besar pilihan (baik panggilan maupun penempatan) tidak akan berakhir pada tanggal kadaluwarsa. Ini pertama kali dibuktikan oleh John Summa dari Option Nerd di makalah penelitiannya. Berbagai organisasi telah divalidasi sama untuk Pasar India. Probabilitas tetap berada di kisaran 8595 berdasarkan penyiapannya. Jika kita berhasil menjual pada harga strike dari opsi dimana instrumen yang mendasarinya akan menetap maka akan menjadi tidak berharga pada saat kadaluwarsa. Ini memiliki 100 probabilitas keuntungan. Bagaimana kalau kita optimalkan teori Max Pain lebih banyak berdasarkan asumsi bahwa jumlah maksimum Option quotbuyersquot akan kehilangan uang pada saat kadaluwarsa. Salah satu teori untuk asumsi ini adalah - Sebagian besar Penjual Opsi adalah institusi besar yang melakukan lindung nilai terhadap posisi terbuka portofolio mereka. Mereka memiliki kemampuan untuk memanipulasi harga indeks agar sesuai dengan posisi terbuka mereka Options. Ini juga mengasumsikan bahwa pada minggu kedaluwarsa, indeks bergerak menuju harga strike dimana kerugian maksimum terjadi pada pembeli opsi (atau, kerugian minimum terjadi pada pilihan penulis). Ini disebut Max Pain Strike Price. Untuk mengetahui harga strike price yang maksimal di sini adalah apa yang perlu kita lakukan - Tuliskan semua strike price. Misalkan yang mendasari kadaluarsa pada harga itu. Sekarang hitung Net PL dari penulis pilihan untuk semua harga strike tersebut. Dalam harga strike dimana Minimal kerugian bersih terjadi pada Option Writers disebut Max Pain Strike Price Jadi strategi ini memberi tahu kita harga strike dimana kontrak opsi akan berakhir dengan probabilitas tinggi. Dalam grafik ini - Garis merah hilang untuk Put Options Writers garis biru hilang untuk Call Options Writers. Kami mencari minimal (Blue Bar Red Bar) Nyeri Nifty saat ini adalah 8600. Anda bisa menemukan rasa sakit sehari-hari di sini. Berikut adalah beberapa analisis dari teori ini - Nifty diperkirakan akan mendekati 8600 berdasarkan sentimen saat ini. Untuk meningkatkan profitabilitas, ambillah 8800. Sekarang Anda bisa menjual 8800 CE, 8900 CE, 9000 CE jika Anda menyukai opsi panggilan. Atau Anda bisa menjual 8400 PE, 8300 PE, 8200 PE jika Anda suka put options. Ini adalah bentuk analisis fundamental. Ini memberitahu apa yang harus dimasukkan tapi Anda perlu mempertimbangkan teknik untuk menghasilkan keuntungan maksimal. (Seperti, jangan menjual di akhir bollinger per jam atau berjerawat di atas.) Teori nyeri maks dapat dioptimalkan untuk sebagian besar untuk memastikan profitabilitas maksimal sekalipun. Inilah 2 sen saya - Jika Anda menjual 8800 CE. Pasar bergerak naik dan Anda ingin rata-rata keluar. Kemudian menjual dua kali lot di 9000 CE daripada menjual satu lot di 8800 CE. 9000 CE akan memiliki beta yang lebih tinggi dalam pembalikan dari 8800 CE. Ambil sekumpulan opsi put dan call jika Anda seorang trader konservatif - Jual 8800 CE memiliki probabilitas keuntungan lebih sedikit daripada menjual semua dari 8800 CE, 8900 CE, 9000 CE, 8400 PE, 8300 PE, 8200 PE. Umumnya saya mengambil keranjang tertimbang dengan jatah 3: 2: 1 dimana 9.000 dan PE 8200 mendapatkan 3 lot sementara 8800 CE dan 8400 PE mendapat banyak alokasi. Lalu ada seperangkat matematika aneh yang masuk ke dalam scalping karena menjual semua ini adalah semacam perdagangan yang aman. Ini adalah scalpped dalam volume tinggi dalam perdagangan hari berdasarkan teknikal. Jika terjadi sesuatu yang salah, kita meneruskan. Itu cerita lain untuk diceritakan. ) Saya menulis di amitghosh. Semua pikiran saya dibuat dengan hati-hati di sana. :)